Net işletme sermayesi = Dönen Varlıklar – Kısa Vadeli Yabancı Kaynaklar olarak tanımlanmaktadır. Dönen varlıkların kısa vadeli borçları karşılama gücü ne kadar fazla olursa işletmenin işletme sermayesi o kadar yüksektir.
Net işletme sermayesi, bir işletmenin kısa vadeli finansal sağlamlığını ölçen bir finansal göstergedir. İşletmenin kısa vadeli varlıklarının (nakit, stoklar, alacaklar vb.) kısa vadeli borçlarından (tedarikçi borçları, kısa vadeli krediler vb.) çıkarılmasıyla hesaplanır.
İşletmelerin bilançolarında yer alan dönen varlıklar toplamına “Brüt Çalışma Sermayesi” denilmektedir. Dönen varlıklar bir işletmenin bir yıl veya normal faaliyet dönemi içinde paraya dönüşebilecek varlıklarını ifade eder.
Finansal göstergeler ve KPI'larda sık kullanılan bir gösterge olan net işletme sermayesi temel olarak kısa vadeli varlıklar ile kısa vadeli yabancı kaynaklar arasındaki fark olarak tanımlanır. Kurumun, kısa vadeli finansal sağlığını ve likidite yeterliliğini gösterdiği düşünülür ve yorumlanır.
İlgili 31 soru bulundu
Satışlar arttıkça net işletme sermayesinin de artması gerekmektedir çünkü satışlara dayalı maliyetler ya da satıcılara olan ödemeler de artacaktır bu yüzden net işletme sermayesinin de yeterli oranda artması gerekmektedir. Aynı durum net işletme sermayesinin aktif büyüklüğüne oranı için de geçerlidir.
Cari oranı 1'den büyük işletmelerin pozitif net işletme sermayesine; cari oranı 1'den küçük işletmelerin ise negatif net işletme sermayesine sahip oldukları görülmüştür.
Varlık çeşitlerinin baz alındığı öz sermaye hesaplama formülü şu şekildedir: Öz Sermaye = (Duran Varlıklar + Dönen Varlıklar) – (Kısa Vadeli Yabancı Kaynaklar + Uzun Vadeli Yabancı Kaynaklar)
İşletmenin nakde dönüşüm süresinden ticari borç ödeme süresinin çıkarılması ile elde edilen orandır.
Birçok finansal sistemde sermaye şirket türlerine ve muhasebesel yapılarına göre farklılık göstermektedir. Bunlardan en çok bilineni ve kullanılanı; döner sermaye ve ödenmiş sermayedir. Bunların yanı sıra fiziksel ve doğal sermayedir.
ödeyecek kadar işletme sermayesinin olduğu görülmektedir. Kısa vadeli yabancı kaynakların, dönen varlıklardan fazla olması durumunda ise net işletme sermayesi negatif değer almaktadır. Bu durum kısa vadeli yabancı kaynakların dönen varlıklardan daha fazla olduğunu göstermektedir.
Net çalışma sermayesi değişim tablosu, net çalışma sermayesinin oluşumunda yer alan dönen varlık ve kısa vadeli yabancı kaynak kalemlerindeki değişimi gösterir. Net çalışma sermayesi değişim tablosu, net çalışma sermayesindeki değişimin hangi dönen varlık ve kısa vadeli yabancı kaynak kalemine yansıdığını gösterir.
Genellikle, cari oranın 1,5 ile 2,0 arasında olması ideal olarak kabul edilir. Bu değerler, işletmenin hem likidite sorunlarından kaçındığını hem de varlıklarını etkili bir şekilde kullandığını gösterir.
Net Borç/FAVÖK ise şirketin borcunu ölçmede kullanılan oranlardan biridir. Düşük olması şirketin borcunu ödeyebilme kabiliyetinin hızlandığını, borcunu yarattığı nakit ile daha çabuk ödeyebilecek duruma geldiğini gösterir.
Toplam aktifler / ödenmiş sermaye oranı, sermaye çarpanı oranı olarak da bilinmektedir. Toplam aktiflerin ne oranda öz kaynaklarla finanse edildiğini, bir başka ifade ile toplam aktiflerin öz kaynakların kaç katı kadar olduğunu gösterir.
İşletmenin günlük faaliyetlerini yürütmesi için ihtiyaç duyduğu sermayeyi ifade eder.
İşletme sermayesi devir hızı oranı, işletmenin net çalışma sermayesinin bir dönemde kaç defa devrettiğini, net çalışma sermayesinin yeterli olup olmadığını gösterir.
İşletme sermayesi kısa vadeli borçları dönen varlıklardan çıkarır. Sabit sermaye, sabit varlıklar gibi birden fazla üretim döngüsü için kullanılan paradır. Döner sermaye, mevsimsellik, iş büyüklüğü, endüstri ve iç üretim de dahil olmak üzere bir dizi faktör tarafından belirlenebilir.
İşletmeyi kredi veya sermaye ile fonlayanların, yatırdıkları para karşılığında ne kadar gelir elde edildiğini anlamalarını sağlar. ROIC hesaplamasına NOPAT yani Vergi Sonrası Net Faaliyet Karının işletmedeki yatırılan sermaye tutarına bölünmesi ile ulaşılmaktadır.
500 Sermaye Hesabı : İşletmeye tahsis edilen veya işletmelerin ana sözleşmelerinde yer alan ve Ticaret Siciline tescil edilmiş bulunan sermaye tutarının izlendiği hesaptır.Sermaye, sahip veya sahipleri tarafından işletmeye konan değerlerin tutarını gösterir.
Net Finansal Borç/EBITDA oranı bilanço- gelir tablosu verilerine dayanarak firmanın tüm finansal borçlarını EBITDA tutarına bölerek faaliyetlerinden yaratılan karla finansal borçların kaç yılda ödenebileceğini hesaplamaktadır.
Likidite oranı da denilen Asit-Test Oranı, Cari Oranı tamamlayan, onu daha anlamlı kılan bir orandır. Bu oran, hazır değerler (para veya paraya kolaylıkla çevrilebilen değerler) ile kısa süreli alacaklar toplamının, kısa süreli yabancı kaynaklara bölünmesi suretiyle hesaplanmaktadır.
İşletmelerde Nakit Yönetiminin Esasları
Bunun için yapılacak şey çok basittir. Net işletme sermayesini hesaplama formülü kullanılmalıdır: Net çalışma sermayesi = Cari dönen Varlıklar — Cari kısa vadeli Borçlar'dır. Varlıkların borçlardan daha fazla olması durumunda net işletme sermayesi pozitif olacaktır.
Gelir tablosunda da gösterildiği gibi net çiftlik (işletme) geliri, işletme gelir ve üretim giderleri arasındaki farka, sermaye varlıklarının satışından elde edilen gelirlerin (bazen de zararların) ilave edilmesi ile bulunur.
Benzer sorularSıkça sorulan sorular
DuyuruReklam alanı
Popüler SorularSıkça sorulan sorular
© 2009-2024 Usta Yemek Tarifleri